元大證券｜以利息所得27萬免稅額觸限為切入點，依客群風險屬性與海外所得狀況，選擇最適商品配置與話術
正式名稱：儲蓄投資特別扣除額
法源：所得稅法 §17 第1項第2款第3目
納稅義務人（含配偶及受扶養親屬）之利息所得與儲蓄性質信託資金收益，合計全年上限 270,000元。超過部分須併入綜合所得稅，依個人所得級距課稅，最高達40%。
觸限金額試算（元大銀行一年期定存 1.655%）：
270,000 ÷ 1.655% ＝ 約 1,631萬
定存存款超過1,631萬，光是定存利息即吃滿免稅額
法源：所得基本稅額條例 §12、§13
個人海外所得 ≥ 100萬元/年，全額計入基本所得額。每戶基本所得額超過 750萬，按20% 課最低稅負（AMT）。
對行動方案的意義：
「海外所得空間充裕 or 已接近750萬」，決定改善工具的可用範圍。
→ 空間充裕：六項工具全可用
→ 空間有限：避免再增加海外所得，工具受限
客戶往往以為「只有定存才算」，但只要有多個來源，各自累加——往往比預期更快觸限。主動幫客戶試算，是最有力的開場切入點。
| 來源類別 | 具體項目 | 法源 |
|---|---|---|
| 銀行存款利息 | 定期存款、活期存款、外幣定存（境內銀行）、信用合作社存款、農漁會信用部存款 | 所得稅法 §14 第4類 |
| 境內債券型基金配息 | 境內投信發行之債券型基金、貨幣型基金的收益分配 | 所得稅法 §17 第1項第2款第3目（儲蓄性質信託資金收益） |
| 民間借貸利息 | 個人借款給他人所收取之利息收入 | 所得稅法 §14 第4類 |
把資金從「計入27萬的利息所得」，轉換到「不佔27萬的所得類型」。
可換入的桶子有三種：① 免稅（保險給付） ② 10%分離課稅（境內結構型商品） ③ 海外所得（視空間而定） ④ 股利所得（獨立計算）
元大境內發行的FCN，即使掛鉤海外股票（蘋果、輝達等），收益仍屬境內結構型商品 → 10%分離課稅，並非海外所得，不會增加750萬的壓力。
| # | 商品 | 所得類型 | 佔27萬？ | 增加海外所得？ | 實際稅率 | 風險 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| ① | 高股息ETF | 股利所得 | ❌ 不佔 | ❌ 不增加 | 28%分離 | 中 |
| ② | 境外FCN | 海外所得 | ❌ 不佔 | ⚠️ 會增加 | 20%（超限補差） | 中高 |
| ③ | 短天期海外債 | 海外所得 | ❌ 不佔 | ⚠️ 會增加 | 20%（超限補差） | 低中 |
| ④ | 保本票據（境內） | 10%分離課稅 | ❌ 不佔 | ❌ 不增加 | 10% | 低 |
| ⑤ | 境內海外股票FCN | 10%分離課稅 | ❌ 不佔 | ❌ 不增加 | 10% | 高 |
| ⑥ | 傳統理財型保單 | 保險給付（免稅） | ❌ 不佔 | ❌ 不增加 | 0% | 低 |
透過對話依序確認三個問題，每個問題縮小工具範圍，最終導出最適合該客戶的商品組合。
| 風險屬性 | 海外所得充裕 | 海外所得接近750萬 |
|---|---|---|
| 保守型 | ⑥ 傳統保單（首選）＋ ③ 短天期海外債 | ⑥ 傳統保單 ＋ ④ 保本票據（境內） |
| 穩健型 | ⑥ 保單 ＋ ③ 海外債 ＋ ① 高股息ETF | ⑥ 保單 ＋ ④ 保本票據 ＋ ① 高股息ETF |
| 積極型｜有股票經驗 | ② 境外FCN ＋ ⑤ 境內FCN | ⑤ 境內FCN ＋ ① 高股息ETF |
| 積極型｜無股票經驗 | ③ 海外債 ＋ ① 高股息ETF ＋ ⑥ 保單 | ④ 保本票據 ＋ ① 高股息ETF ＋ ⑥ 保單 |
| 客群 | 篩選條件 | 痛點 | 優先程度 |
|---|---|---|---|
| 利息超限危機客 | 存款餘額 > 1,631萬，或今年利息所得已接近27萬 | 每年多繳數萬稅金，痛點明確 | 最優先 |
| 利息即將觸限客 | 存款800萬–1,631萬，加計其他利息來源後預計年底觸限 | 尚有調整時間，主動出擊效果最好 | 最優先 |
| 多來源加總客 | 存款金額看似未觸限，但同時持有境內債券基金、民間借貸等多個利息來源 | 客戶往往不自知已超限 | 次優先 |
| 定存到期客 | 定存到期，資金尋找去處 | 換桶子的最佳時機點 | 次優先 |
台股除息旺季，帳戶現金暴增，資金尋找去處——換桶子意願最高的黃金窗口
「○○先生，我看到您帳上這幾天陸續入帳了幾筆股利，加上原本的定存利息，今年的利息所得已經快到27萬的免稅上限了。這些現金您打算怎麼規劃？因為如果再放定存，超出的部分依您的所得級距，稅率可能到30%以上。我這邊有幾個方式，讓這筆錢繼續工作、但稅務更乾淨，要不要讓我說明一下？」
切入邏輯：先指出「現金已入帳」→ 確認「利息所得逼近上限」→ 點出「再放定存會超限」→ 引導選擇。客戶資金正在找出路，阻力最低。
大筆閒錢尋找去處，客戶直覺反應是「放定存」——正好是最佳攔截時機
「○○女士，年終獎金入帳了，恭喜！您之前定存有 XX 萬，一年利息大概是 XX 萬，加上這筆獎金如果再放定存，今年的利息所得就可能超過27萬的免稅上限了。多出來的部分要併入所得稅，以您的級距可能要多繳 X 萬。我建議我們一起來想一個方式，讓這筆錢放的更聰明——可以接受稍微不同的配置嗎？」
切入邏輯：年終入帳是一年最大筆新增資金。客戶當下正在考慮放哪裡，引導早於客戶說出「放定存」之前，效果最佳。
資金鬆動、換桶子阻力最低——主動提前聯繫，不等客戶問
「○○先生，您有一筆 XX 萬的定存下週到期，我提前幫您算了一下：這筆存款的利息大概是 XX 萬，加上您其他的利息來源，今年合計已接近27萬免稅額。如果再續存，超出的部分今年就要多繳稅。這次到期是個很好的機會，我建議我們把其中一部分換一個方式配置，稅率更低、甚至免稅，到期後的報酬可能也不差——我幫您試算一下？」
切入邏輯：到期前一週主動聯繫，客戶尚未做決定，可塑性最高。強調「這次是機會」，避免感覺像批評過去決策。
試算全年所得，幫客戶算清楚——危機感最強的時段
「○○先生，快年底了，我幫您試算了一下今年的利息所得：定存利息 XX 萬＋基金配息 XX 萬，加起來已經超過27萬了，超出的 XX 萬以您的級距要繳 XX 元的稅。雖然今年已來不及全部調整，但我建議趁現在把明年的配置先規劃好——今年留下哪些、明年把哪些換掉，這樣明年就可以有效壓住。要讓我排一個時間幫您做規劃嗎？」
切入邏輯：今年可能來不及全改，但「預防明年超限」仍是強動機。幫客戶算清楚數字，痛點才會具體，才能促成行動。
客戶看到「利息所得」數字白紙黑字，痛點最具體
「○○女士，您上個月剛收到對帳單，有沒有注意到上面的利息所得欄位？今年已入帳 XX 萬，加上下半年的部分，全年估計會到 XX 萬，超過27萬免稅額。這意思是超出的部分要補稅，大概是 X 萬元。我想跟您說明幾個做法，資金不需要全部搬動，只要調整一部分，就可以有效降低稅負——您有空嗎？」
切入邏輯：對帳單是客戶主動「看到數字」的時機，不需要說服他利息所得存在——他已經看到了。直接幫他算後果、提出解法即可。
單次大額資金最容易一次推升全年利息所得，要在入帳當下即時攔截
「○○先生，我看到您帳戶剛入帳了一筆 XX 萬，恭喜！在決定怎麼配置之前，我想先幫您評估一下稅務狀況。您本來每年的利息所得就已經有 XX 萬了，如果這筆錢再放定存，一年利息又會增加 XX 萬，加起來超過27萬，這個超出的部分就需要依照您的所得級距來繳稅。所以我建議，至少把其中一部分以稅務更有效率的方式配置，實際報酬可能也不輸定存——我可以幫您試算一個分配方案嗎？」
切入邏輯：大額入帳是一年中最容易推升稅負的時刻，客戶當下還沒決定放哪裡，最適合引導進入稅務規劃討論，阻力遠低於事後再說。
讓客戶先感受到「多繳了多少稅」，再引導解方
「○○先生／女士，我看了一下您今年的利息所得狀況，已經超過27萬的免稅上限了。以您目前的所得級距，超出的部分大概要多繳 XX 萬元的稅。我這邊有幾個方式，可以讓資金繼續為您工作，同時合法優化稅務效率——您方便讓我說明嗎？」
「您定存的利息，在稅務上是所有資產收益裡面最貴的——每多賺1元要繳30–40分的稅。同樣的錢換個方式配置，稅率可以降到10%甚至免稅，而且報酬率還可能更高。我幫您試算一下。」
0%免稅 ＋ 海外所得（票息優於定存）
「這筆資金放在保險架構下，增值部分完全免稅，等於把您這部分的稅率降到零。增值效果接近定存，流動性我們可以搭配設計，完全不佔您的利息免稅額。」
「這張海外債的票息，算的是海外所得，跟您的利息所得是兩個完全獨立的桶子，不會互搶免稅額。3–5年到期，信評穩定，票息通常比定存高。」
試算範例（存款4,500萬，利息超限18萬，稅率30%，每年多繳5.4萬）
1,500萬→保單 ＋ 1,000萬→海外債 ＋ 2,000萬維持定存（利息20萬，低於上限）
✅ 利息所得從45萬降至20萬，每年省稅 5.4萬，10年省稅 54萬
0%免稅 ＋ 10%分離（完全不增加海外所得壓力）
「您的海外所得已經不少了，這張票據是我們元大自己在國內發行的，保本設計，但收益是10%分離課稅，不算海外所得，也不佔利息免稅額。對您來說等於把稅率從40%降到10%，又不增加任何海外所得的壓力。」
三桶子分散，保底兼顧收益，稅務各自獨立
「ETF的配息算股利所得，跟利息所得是完全獨立的兩個桶子，不互搶免稅額。台股的價差也是免稅的。高所得情況下選28%分離課稅，比定存利息的稅率低很多，報酬率也有機會更好。」
試算範例（存款3,000萬，預估利息49萬，超限22萬，稅率30%，每年多繳6.6萬）
800萬→保單 ＋ 800萬→短天期海外債 ＋ 600萬→高股息ETF ＋ 800萬維持定存
✅ 利息所得降至13萬，遠低於27萬，每年省稅 6.6萬
高票息 ＋ 稅率最優化
「這個商品的固定票息6–8%，算海外所得，不佔您的利息免稅額。您現在海外所得的空間還夠，這是最划算的安排。您本來就看好XX股，票息先拿，股票萬一跌了您也不介意接——這就是FCN的邏輯。」
10%分離課稅，維持高票息但不增加海外所得
「您的海外所得已接近上限了，這張FCN是我們元大境內發行的，掛鉤的是您看好的XX股，票息一樣高，但稅務上是10%分離課稅，不算海外所得，完全不增加您750萬的壓力。同樣的商品邏輯，稅務結果完全不同。」
試算範例（存款6,000萬，利息超限33萬，稅率40%，每年多繳13.2萬）
2,000萬→境內FCN（票息7%=140萬，10%分離課稅）＋ 1,000萬→高股息ETF ＋ 3,000萬維持定存
✅ 利息所得降至27萬以內，每年省稅 13.2萬，整體報酬率從1%提升至3–5%
後台拉出：存款 > 800萬、今年利息所得 > 15萬、持有境內債券基金者。建立優先拜訪名單，按超限程度排序。
了解客戶是否持有境外基金、境外保單、境外債券等。確認海外所得是否接近750萬，決定可用工具範圍（②③ vs. ④⑤）。
以「稅務提醒」為由主動聯繫，不直接推銷商品。先幫客戶試算多繳了多少稅，建立「你是在幫我省錢」的信任感。
出示試算表，具體呈現現況稅負 vs. 優化後稅負，給出省稅金額。依客戶風險屬性與海外所得空間，推薦對應工具組合。
年底前確認調整完成（確保利息所得在年度結算前換桶）。隔年主動回報實際節稅效果，建立長期信任，提高資產黏著度。
「這樣就不用繳稅」
「幫您節稅」
「保證報酬 / 保證收益」
「稅務局不會查到」
「在合法範圍內優化稅務效率」
「協助做稅務規劃」
「歷史績效供參考，實際報酬依市況」
「建議諮詢稅務顧問確認個人適用性」
1. 傳統保單：免稅前提為「要保人＝受益人」，要保人≠受益人則涉及贈與稅，需特別說明。
2. 保本票據 / 境內FCN：10%分離課稅適用境內發行商品，務必確認發行機構，勿與境外版混淆。
3. 海外所得計算：低於100萬不需申報，但一旦達100萬，全部計入基本所得額（非只計超過部分），須清楚告知客戶。
4. 境內FCN⑤：需完成適合度評估（KYC），風險等級高，須確認客戶符合積極型風險承受度。
5. 稅務建議：理財專員提供的是商品資訊與一般性說明，客戶個別稅務狀況應建議尋求專業會計師確認。